力拓資訊：鋼鐵行業概覽

【熱點概覽】
 1、美國中期選舉引關注，美股震蕩后收漲，油價一度跌2.7%進入熊市。

 2、美國對伊制裁細節出爐：中國獲180天臨時豁免，可購36萬桶/日。

 3、王岐山在2018年創新經濟論壇開幕式上致辭，稱中方愿與美方就雙方關切問題磋商，推動經貿問題達成雙方都能接受方案。

 4、第三次“1+6”圓桌對話會聯合新聞稿發布，對貿易保護主義關切。

 5、外交部：中美外交安全對話9日在美舉行。

 6、易綱：前期一些政策加大了民營企業融資困難，今后將避免“一刀切”。

【鋼鐵行業】

寶武鋼鐵：中國2018年鋼材產量將創紀錄高位! 11月6日，寶武鋼鐵集團董事長陳德榮在中國國際進口博覽會上稱，中國今年鋼鐵產量將超9億噸，創紀錄高位。中國去年鋼產量達創紀錄的8.317億噸，今年前三季度產量已達6.994億噸，同比上升6.1%。不可不看!崛起中的東南亞鋼鐵行業 東南亞地區各國經濟起步相對較晚，經濟基礎普遍薄弱，特別是鋼鐵產業發展滯后。近年來，隨著經濟全球化的不斷深入和全球工業產業鏈分工的持續調整，東南亞地區廉價的人力資源等要素吸引了大批投資，使區域內工業化進程加快，帶動鋼材需求不斷增長。東南亞地區未來鋼鐵需求增長空間巨大，其本土鋼鐵產能擴張強化了東南亞地區鋼鐵自給化的趨勢，尤其是越南臺塑河靜產能的不斷釋放，將改變越南甚至整個東南亞地區的鋼鐵生產布局。新建的高爐產能，一方面將導致全球鐵礦石和煉焦煤的需求量增加；另一方面也將對我國的鋼材出口造成沖擊。第二批環保督察“回頭看” 已全部進駐11月6日下午，中央第二生態環境保護督察組對山西省開展“回頭看”工作動員會在太原召開。至此，第二批中央生態環境保護督察“回頭看”全部實現督察進駐。目前山西區域內正規鋼鐵生產企業暫按照原計劃實施停限產要求，尚未有新的停限產措施出臺。 陳德榮：鋼鐵進口在結構和量上變化很大 希望進口更多高端裝備 11月6日上午，由國資委主辦的中央企業國際合作論壇召開。中國寶武鋼鐵集團有限公司黨委書記、董事長陳德榮在論壇上表示：“國際貿易一定會促進貿易雙方收益的提升和福利的提升，這是經濟學的常識。如果有貿易保護主義的傾向，對雙方利益都會帶來很大損害。一方面，我們的技術發展可能會受到一定影響，同時，也會減少對方的貿易機會和賺錢機會。但這種保護不能限制我們的技術發展，只會促進我們加大技術研發和創新投入，”加入WTO后中國鋼鐵領域進口的變化，主要是結構和量的變化較大。與本世紀初相比，寶鋼進口差不多翻了一番。過去主要是純進口，現在還有部分合資生產的產品。他提到，過去主要以整條產線裝備進口為主，現在是關鍵的設備和部件的進口，更加聚焦高科技。此外，過去主要進口物的產品，現在進口相當部分的服務類的產品，包括大量的進口國外先進的技術支撐服務。

【鋼市綜述】

 今日國內鋼市價格普遍跌。其中熱卷普遍下調，中厚板跌幅擴大，帶鋼持續下降。焊管慣性續弱，無縫管普遍下跌，型材普遍下跌。各種鋼材品種具體行情變動依次概述如下：

熱卷：今日開盤，國內熱卷價格再次普遍下調。據蘭格鋼鐵云商平臺監測：截至11月7日，國內熱軋卷板均價4059元，較上周同期跌24元，較上月同期回落87元。近日來，利空氛圍籠罩，“金九銀十”價格失守，貿易商態度偏空。昨日，唐山市秋冬鋼鐵行業錯峰生產方案落地，高爐限產比例31.5%，力度不及去年，此外，今日徐州鋼廠傳出本月下旬籌備復產消息，對于市場形成一定打壓。今日期螺價格再次趨弱，走出月度低位，熱卷價格受此間接影響下午反彈受壓，價格跌落，致使上海、唐山等部分地區下午二次追跌價格。鑒于目前情況，筆者以為，后市熱卷價格震蕩走弱可能性較大。

中厚板：7日國內中厚板市場跌幅再次擴大。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示：國內重點城市普碳中厚板主流報價在4239(噸價，下同)元，均價較上個交易日相比跌17元，較上周同期跌67元，較上月同期跌101元。昨日期貨價格大幅走跌，市場看跌情緒加重，至今日開盤，市場報價再次下跌，跌幅再次擴大，據了解，邯鄲武安市場僅上午就出現兩次降價調整，較昨日累跌40元。鋼廠方面：目前北方鋼廠普陽、冀鋼、敬業、唐中厚鎖價均有下調，下調范圍在20—50元之間。華東市場則有主導鋼廠長達進行降價操作，使得市場受此影響跟跌下調。廠價的下調對市場價格形成打壓，帶動下行作用較強。對貿易商來說，情緒心態較悲觀，因此也有降價盡快出貨的意思。另外資源方面，國內整體社會庫存相對較少，部分資源亦相對短缺?？傮w來說，近期市場價格重心下移，表現出市場氛圍不活躍，下游需求有減少跡象。不過，在利空交織下，預計明日國內中厚板價格或有趨穩可能。

帶鋼：7日國內帶鋼持續下跌，跌幅明顯，據蘭格鋼鐵網云商平臺監測數據顯示：唐山熱軋帶鋼(2.5*355mm)唐山瑞豐3990跌20；天津熱軋帶鋼(2.5*355mm)天津軋一4100跌40；國內重點城市熱軋帶鋼(2.5*355mm)均價4131跌31。從市場反饋的情況來看，帶鋼市場成交整體一般。今日國內鋼市下跌為主，成交也不理想，貿易商心態都平淡偏弱，對后市信心日漸消減。開盤唐山小窄帶跌20，昨午后下調價格，累跌50，近兩日累計下跌幅度近百，市場成交悲觀。近期期貨持續下跌，唐山地區鋼坯價格也下行，北方帶鋼鋼廠訂貨價格也隨之下調，市場需求整體偏弱，商家報價小幅走低。目前商家訂貨積極性不高，市場庫存資源相對不多?？傮w來看，目前市場整體偏弱，商家心態比較悲觀，貿易商多采取降低庫存、及時套現等方式防范后期風險，綜合看，如沒有利好因素出現，預計明日價格或繼續穩中下跌。

無縫管：7日國內無縫管市場價格頻頻下跌，成交仍舊低迷。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示，北京(規格108*4.5mm，噸價同下)5350元，滄州5250元跌50元，天津5350元，石家莊5150元跌100元，包頭5300元跌50元，唐山5050元跌100，沈陽建龍5530元跌50元，武漢5350元，煙臺5100跌100元，西安5280元跌50元，鄭州5250元，濟南5350元，泰安5200元。今日無縫管108*4.5mm全國均價5480元/噸，較昨日下跌10元。今日管坯價格穩中有降，其中，江鑫熱軋4250元，連鑄4150元暫穩，東方熱軋4470元下調40元，魯麗熱軋4300元，濰鋼熱軋4300元，連鑄4160元，天鋼4450元，淮鋼4650元，中天4650元，長強4600元，凌鋼4570元。今日管廠價格普遍出現下調部分暗降，其中，金寶誠4900元下調50元，金正陽4980元，瑞鋼聯4890元下調60元，美鑫4850元下調10元，泰宗4880元下調20元，磐金108-159*6-4950元。今日期螺震蕩下行，周初開始的待續走低，期貨走勢對無縫管市場固有一定影響但是主要還是看供需。昨日期螺快速出現跳水行情，直接跌破4000出現大幅下行，今日待續下行走勢，預計近期國內無縫管市價會小幅下跌后平穩運行。市場方面整個國內無縫管市價均出現下跌，整個鋼市對于后市的預判都偏向悲觀，鋼廠訂貨大大減少，近期市場一直弱勢運行，各地成交持續不佳，大部分貿易商今日開會商議進行價格調整，大多數地區普遍出現價格下跌，多以薄利快速出貨跟住市場變化，量大優惠快進快出。京津冀地區在環保政策和期貨走勢的影響下，市場需求很不樂觀，除此之外，一些區域性強的地區在天氣轉冷的影響下需求同樣很差。不過當前市場表現雖然差強人意，但是基本面一直表現不錯，庫存水平低也一直為市場提供著支撐。因此預計近期無縫管市場價格小幅下跌后平穩運行。

焊管：今早盤，國內焊管價格慣性續弱。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示：國內重點城市4寸(3.75mm)焊管的平均價格為4588元，較前降18元，其中唐山、天津、廣州、西安、武漢繼續下跌，其他各中心城市主流價格暫穩。今日期盤低位震蕩，主導反彈放空，現貨市場普遍延續弱勢，河北地區主流管廠焊管價格政策多隨原料下調10-30元，現4寸(3.75mm)出廠掛牌報價在4250-4450元之間，各廠差價收窄，低位略有成交。市場方面，華東、華南等部分地區市場報價繼續補降20-50元不等，下游悲觀觀望心態不改。綜合來看，當前反彈阻力居多，貿易商及終端交投意愿大大降低，只原料方坯底部相對支撐。預計明日國內焊管價格仍將高位低靠。

型材：7日國內型材市場價格普跌。據蘭格云商平臺監測數據顯示：現國內重點中心城市25#工字鋼的平均價格是4556元(噸價，下同)，較昨日市場價格跌27元；29#槽鋼平均價格是4600元，較昨日市場價格跌29元；5#角鋼平均價格是4539元，與昨日市場價格跌24元；200*200H型鋼平均價格是4202元，較昨日市場價格跌10元。國內型材市場價格普跌。唐山、沈陽、北京地區工角槽鋼市場價格下調30-60元，上海、廣州地區價格下調10-20元，H型鋼個別城市價格下跌10-30元。昨日鋼坯尾盤資源降40，現普碳方坯含稅出廠3850元，早盤唐山型材普跌20-80元，優惠空間較大。連日來成本端不斷走低，現貨市場交投多以觀望為主，且各家出貨情況均不一樣，操作謹慎。期螺低位運行，心態不佳。所以短期來看，觀夜盤走勢，預計明日國內型材市場價格穩中偏弱調整。

 [優焊線] 今日品種線繼續持穩，整體成交不理想。期貨市場持續下挫，現貨市場整體弱勢，市場關注點仍是環保力度。目前來看，庫存下降，需求有韌性，品種線現貨價格有支撐。對于后市，關注庫存數據情況仍是重點，市場心態不樂觀。對于后期市場短期內品種線材弱勢調整。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示，截至發稿時：天津優焊線：鋼廠報：榮程45#4600元/噸，82B4700元/噸；九江45#-65#到津4510元/噸；辛集澳森45#到貨價4580元/噸，B鋼4700元/噸；濟源45#4790元/噸，B鋼4910元/噸；富倫45#4600元/噸；濰鋼45#4650元/噸，B鋼4920元/噸。

[爐料動態]
今日爐料市場漲跌互現。鐵礦石市場調整為主；焦炭市場持續偏強；廢鋼市場偏弱下調；生鐵市場暫穩運行。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示具體情況如下：

鐵礦石：國內鐵礦石價格調整為主，國產礦價格繼續持穩，進口礦價格呈小幅調整態勢。貿易商報價較堅挺，山東地區港口PB粉報價在585元，全天成交情況不佳，鋼廠采購積極性不強。今日鐵礦1901合約期貨盤面以調整為主，上沖5日均線乏力，短期內仍有下跌可能性，預計后市或將帶動市場情緒導致現貨價格再次下跌。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示，唐山地區66%酸粉濕基不含稅主流市場價格為575-580元，持穩。建平地區65%-66%酸粉濕基不含稅市場價格為590-600元，持穩。淄博地區65%-66%酸性干基含稅現金市場價格為820-830元，持穩。進口礦外盤市場61.5%澳粉參考價格為73.5-74美元，漲0.05美元。青島港61.5%澳粉參考價格為582元，跌1元，61%麥克粉參考價格為545元，持平。天津港61.5%PB澳粉參考價格為601元，持平，超特粉參考價格為387元，持平。

焦炭：國內焦炭市場繼續穩中偏強運行，市場情況成交略顯一般。據了解，現階段市場中第三輪漲價各地區鋼廠已基本落實，漲幅多在百元左右，雖然各地區采暖季限產政策陸續出臺，但鋼鐵企業拿貨積極性依舊較高，焦化廠訂單較多，多數廠家為負庫存狀態，市場資源較為緊張，另外山西地區部分焦化企業限產，廠家價低出貨意愿不強。而目前市場價格已經達到年內高點，貿易商高價拿貨積極性明顯降低。綜合以上因素考慮，預計后期國內焦炭市場將維持短期平穩。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示：現河北邯鄲地區準一級冶金焦2625元，比昨日持平。邢臺地區準一級冶金焦報2610元，比昨日持平。唐山地區二級冶金焦2615元，比昨日漲100元。山西臨汾地區二級冶金焦2250元，比昨日持平。黑龍江七臺河地區二級冶金焦出廠含稅價2620元，比昨日持平。臨沂地區二級冶金焦出廠含稅價2640元，比昨日持平。

廢鋼：國內廢鋼市場偏弱下調。近日，廢鋼市場受到利空因素影響，廠商恐慌心態漸濃，廢鋼供貨商加快出貨速度，鋼企及廢鋼基地碼頭壓價收貨的現象明顯。成品鋼材價格的持續下跌，對廢鋼市場影響明顯，雖有基本供需面的支撐，但在下跌恐慌心理的作用下，部分廢鋼基地開始清理庫存，對廢鋼市場的下跌形成加速作用，目前下跌區域集中在華北、華東及華中地區，整體降幅在20-50元不等，鋼企企業到貨情況有所增加，個別鋼廠出現壓車現象。綜合因素來看，如若成材市場繼續走低，廢鋼市場將延續下行壓力。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示：北京地區重廢市場報價在2510元，比昨日下調20元。唐山地區重廢市場報價在2490元，比昨日持平。淄博地區重廢市場報價在2390元，比昨日持平；遼陽地區重廢市場報價在2470元，比昨日下調20元；上海地區重廢市場報價在2340元，比昨日持平；江陰地區重廢市場報價在2450元，比昨日下調30元；西安地區重廢市場報價在2330元，比昨日持平；重慶地區重廢市場報價在2310元，比昨日持平；廣州地區重廢市場報價在2020元，比昨日持平。

生鐵：國內生鐵市場暫穩運行，市場成交情況較為混亂。據了解，本溪地區前期停產的球墨鑄鐵廠近期已復產，然而市場資源依舊偏緊，加上焦炭市場走勢趨強，鐵廠報價維持高位。唐山地區鋼廠多以自產自用為主，僅有個別鋼廠采購生鐵，由于周邊地區在產鐵廠數量較少，且焦炭價格再度上調，生鐵成本有所增加，部分貿易商有囤貨現象，鐵廠內幾無庫存，生鐵價格堅挺。以目前形勢來看，焦炭市場整體繼續走強，生鐵成本支撐有力，但考慮到下游需求一般，因此商家多以觀望為主。綜上所述，預計短期國內生鐵市場維穩運行。據蘭格鋼鐵云商平臺監測數據顯示，截至發稿時：煉鋼生鐵(L10)：唐山地區報3350元；翼城地區報3300元；臨沂地區報3280元。鑄造生鐵(Z18)：翼城地區報3740元；徐州地區報3570元；淄博地區報3600元。球墨鑄鐵(Q12)：翼城地區報3670元；徐州地區報3600元；臨沂地區報3600元。

    鋼廠調價：7日，江蘇申特鋼廠螺紋鋼價格下調90元，盤螺價格下調90元；7日，日照鋼鐵螺紋鋼價格下調50元，盤螺價格下調50元；7日，河北鑫達鋼鐵廠螺紋鋼降20元；7日，遼寧后英線材出廠價降20元，加礬螺紋鋼出廠價穩；7日，山東閩源鋼鐵螺紋鋼出廠價格下調70元，盤螺出廠價格下調100元。

    鋼廠動態：鞍鋼螺紋鋼助力雄安建設；攀鋼開發出600兆帕級熱鍍鋅雙相鋼；本鋼集團做實基礎管理助力設備“長跑”； 方大九鋼引進BEC粉塵抑制技術巧治翻包作業揚塵；陜鋼集團龍鋼公司配電網接地故障處理系統完成升級改造；方大特鋼碳化硅使用降本效果明顯；萍安鋼鐵積極創建國家3A旅游景區；陜鋼龍鋼公司首次成功進行110kV高壓帶電清掃作業；山鋼萊鋼寬厚板事業部實現設備點檢智能化；方大九鋼產品發運日發運量再破歷史紀錄。